Mellanox藉口水戰化解英特爾威脅

新浪科技訊 北京時間2月28日上午消息，美國數據中心解決方案提供商Mellanox CEO埃亞爾·瓦爾德曼(Eyal Waldman)在上周的分析師電話會議上表示，英特爾降低了品運行速度的預期，因而不會對該公司構成威脅。

瓦爾德曼：“英特爾將預測性能較之前的公開聲明下調了超過30%。”

在與全球最大晶片製造商爭奪市場份額的過程中，總是難免爆發口水戰，而瓦爾德曼的這番表態便是典型的例子。

雖然英特爾提出異議，但瓦爾德曼的這番聲明，加之在Mellanox完成對EZchip Semiconductor的收購后獲得的一系列“買入”評級，都幫助該股在上周創下去年6月以來的新高。這家總部位於以色列的公司今年以來的股價上漲20%，而英特爾則下跌14%，與此同時，費城股票交易所半導體指數也下滑5.9%。

Mellanox的InfiniBand硬件在高性能計算網絡中隨處可見，該公司試圖通過出售業內速度最快的數據中心交換機超越競爭對手。

大塊頭

瓦爾德曼希望向亞馬遜和Facebook等公司的數據中心裏擴張，而英特爾則希望借助Omni-Path超級計算機互聯技術進軍Mellanox的老巢——英特爾號稱這項技術的速度更快，同時處理的伺服器數量也更多。

英特爾2012年斥資1.4億美元從Cray公司手中收購了這項技術，並在同年早些時候花費1.25億美元購買了QLogic的高性能計算機網絡基礎架構。Mellanox股價本月早些時候遭受重挫，原因是投資銀行Jefferies表示英特爾的新品將對Mellanox的超級計算機業務構成“嚴重威脅”。

“大家都喜歡英特爾，這個大塊頭經常會清除阻礙自己發展的任何企業。但這場游戲卻有所不同，你買不到任何東西，必須要投入時間自主開發。這也是Mellanox的優勢所在。”投資銀行Summit Research Partners分析師斯裏尼·南杜裏(Srini Nandury)，他給予該股“買入”評級。

瓦爾德曼發起的口水戰似乎起到了成效。摩根大通和巴克萊銀行上周都給予Mellanox“買入”評級。

營收多元化

“我們不太擔心英特爾的Omni-Path技術在中短期生的競爭威脅。”摩根大通分析師哈蘭·蘇爾(Harlan Sur)在2月25日的研究報告中，“我們認為第二代Omni-Path可能取得更大進展，但Mellanox屆時的收入來源將更加多樣化。”

在收購EZchip后，超級計算機在Mellanox營收中的占比約為35%至40%。摩根大通表示，EZchip的處理器可以幫助其在晶片中整合數據中心智能功能，包括安全、存儲處理和視頻等。

彭博社匯總的數據顯示，在經歷了去年42%的增長后，Mellanox預計今年營收增長31%，達到8.59億美元。

“我們看到英特爾的預期因為性能而發生了變化。”瓦爾德曼在2月23日的電話會議上對分析師，“我們相信，等到能夠獲得應用層面的性能數據后，InfiniBand的優勢將會明確。”

英特爾反駁

英特爾否認該公司已經降低了速度預期。“他關於我們下調性能預期的法完全錯誤。”英特爾發言人馬克·米勒(Mark Miller)在回應瓦爾德曼的評論時，“我們Omni-Path技術的性能並未改變，客戶興趣仍在增加。”

Mellanox營銷副總裁吉拉德·沙納(Gilad Shainer)表示，Omni-Path等以CPU為中心的方法會面臨數據處理局限，而Mellanox則希望通過技術手段克服這一點。

米勒表示，英特爾去年第四季度開始小批量銷售Omni-Path，該公司計劃在2016年第一季度開始擴大銷售範圍。

英特爾在宣傳自家交換機時表示，這款品優於Mellanox的同類設備，原因是可以降低數據從伺服器傳輸到網絡所花費的時間，而且能夠同時與更多電腦展開通訊。

雖然Mellanox的新型交換機已經贏得了部分分析師的認可，但仍有投資者持懷疑態度，因為他們曾經在2012年受到過傷害。該公司當時的營收因為伺服器的升級而大幅增加，但很快回落。

“人們有些擔心，他們有些情感傷疤。”Summit Research的南杜裏，“該股十分有利可圖。”(書聿)